Bộ Tài chính đang đề xuất sửa đổi Nghị định về xử phạt vi phạm hành chính trong lĩnh vực chứng khoán, với mục tiêu tăng cường tính răn đe và đảm bảo sự minh bạch của thị trường. 
Dưới đây là một số so sánh về mức phạt theo quy định hiện hành và dự thảo mới đối với một số hành vi vi phạm cụ thể:
- Làm giả giấy tờ, xác nhận trên giấy tờ giả mạo chứng minh đủ điều kiện chào bán, phát hành trong hồ sơ đăng ký chào bán, phát hành chứng khoán riêng lẻ:
- Quy định hiện hành (Khoản 7, Điều 8, Nghị định 156/2020/NĐ-CP): Phạt tiền từ 1 tỷ đồng đến 1,5 tỷ đồng.
- Dự thảo mới: Đề xuất tăng mức phạt lên từ 2 tỷ đồng đến 2,5 tỷ đồng.
2. Lập hồ sơ đăng ký chào bán với thông tin sai lệch hoặc che giấu sự thật:
- Quy định hiện hành (Khoản 6 Điều 8 Nghị định 156/2020/NĐ-CP): Phạt tiền từ 400 triệu đồng đến 500 triệu đồng.
- Dự thảo mới: Đề xuất tăng mức phạt lên từ 500 triệu đồng đến 600 triệu đồng.
3. Mua lại trái phiếu trước hạn hoặc hoán đổi trái phiếu khi chưa được chấp thuận:
- Quy định hiện hành (Điểm b Khoản 1 Điều 8 Nghị định 156/2020/NĐ-CP): Phạt tiền từ 50 triệu đồng đến 70 triệu đồng.
- Dự thảo mới: Giữ nguyên mức phạt từ 50 triệu đồng đến 70 triệu đồng.
4. Chào bán, phát hành cổ phiếu không đúng thời gian quy định:
- Quy định hiện hành (Nghị định 156/2020/NĐ-CP, Điều 8, Khoản 2, Điểm a): Phạt tiền từ 70 triệu đồng đến 100 triệu đồng.
- Dự thảo mới: Giữ nguyên mức phạt từ 70 triệu đồng đến 100 triệu đồng.
5. Không sửa đổi, bổ sung hồ sơ khi phát hiện thông tin không chính xác:
- Quy định hiện hành (Điểm a, Khoản 3, Điều 8 Nghị định 156/2020/NĐ-CP): Phạt tiền từ 70 triệu đồng đến 100 triệu đồng.
- Dự thảo mới: Giữ nguyên mức phạt từ 70 triệu đồng đến 100 triệu đồng.
6. Sử dụng số tiền thu được từ đợt chào bán không đúng với phương án đã được thông qua:
- Quy định hiện hành (Điểm b, Khoản 4, Điều 8, Nghị định 156/2020/NĐ-CP): Phạt tiền từ 150 triệu đồng đến 200 triệu đồng.
- Dự thảo mới: Đề xuất tăng mức phạt lên từ 200 triệu đồng đến 300 triệu đồng.
7. Không đảm bảo việc chào bán, phát hành trái phiếu riêng lẻ khi chưa đáp ứng đủ điều kiện theo quy định:
- Quy định hiện hành (Điểm b, Khoản 5, Điều 8 Nghị định 156/2020/NĐ-CP): Phạt tiền từ 200 triệu đồng đến 300 triệu đồng.
- Dự thảo mới: Đề xuất tăng mức phạt lên từ 300 triệu đồng đến 400 triệu đồng.
